Гарантированная доходность ценной бумаги – 9%, срок погашения – 2026 год.
Накануне казахстанская фондовая биржа провела день эмитента АО Altyn Samruk Qazaqstan, на котором руководство компании предоставило потенциальным инвесторам доказательства выгоды и надежности вложений в ценные бумаги. Всего требуется 500 тысяч долларов на завершение строительства новой казахстанской золотоизвлекательной фабрики, передает корреспондент inbusiness.kz.
Фабрика по переработке руды строится в Кокпектинском районе области Абай. Ее запуск запланирован на сентябрь 2024 года. Проект реализуется ТОО Eastern Gold – дочерней компанией АО Altyn Samruk Qazaqstan и включен в карту индустриализации области Абай. Отмечается, что благодаря строительству и запуску фабрики будет создано около 60 новых рабочих мест. Трудоустройством смогут быть обеспечены жители ближайших поселков. Кроме того, с местными исполнительными органами планируется подписать меморандум в целях социально-экономической поддержки региона.
Проектная мощность фабрики – переработка 200 тыс. тонн руды и производство до 200 кг товарной продукции в год. Золотосодержащая руда будет поступать из находящихся неподалеку карьеров, отрабатывающих месторождения Родниковое и Белая Горка. Таким образом, здесь появится новое предприятие полного цикла – от добычи руды до производства сплава доре. Подтвержденных на сегодня минимальных запасов достаточно, чтобы обеспечить работу фабрики как минимум на 8-10 лет.
«В этом году мы планируем произвести до 100 кг золота с доведением объемов производства в 2025 году до проектной мощности – 200 кг золота в год. Самый важный вопрос – есть ли у нас золото? Мы провели достаточно исследований, чтобы подтвердить, что запасы у нас есть – 3 тонны золота. Для запуска завода нужно 2 млн долларов США: 1 млн мы уже привлекли на проведение строительно-монтажных работ, на капитальные расходы, 1 млн – это трехмесячный запас на оборотный капитал. Из них мы уже привлекли полмиллиона долларов и надеемся привлечь оставшиеся 500 тысяч долларов. Получается, мы уже собрали 1,5 млн долларов и нам еще нужно разместить облигации на 500 000 долларов для финансирования оборотного капитала», – отметила генеральный директор АО Altyn Samruk Qazaqstan Гульбану Пазылхаирова.
Самая главная привлекательность проекта – это гарантированный офтейк со стороны государства. То есть вся производимая фабрикой продукция продается ТОО «Тау-Кен Алтын». Покупатель оплачивает 90% стоимости в день поставки. Оставшиеся 10% оплачивает в конце месяца поставки по ценам LBMA London gold (Лондонский рынок драгметаллов).
Согласно анализу, основными факторами риска являются: цены на золото и содержание золота в руде. Согласно расчетам, компания сможет комфортно обслуживать долг при падении цен на золото на 25%, консервативном содержании золота в руде и ежегодном росте расходов на 10-15%.
«Мы сделали достаточно пессимистичные расчеты. Допустим, при фактическом содержании золота 1/4 и цене золота за килограмм 70 тысяч долларов по нашей финансовой модели цена золота составит где-то 60 тысяч долларов. И мы уверены в выполнении наших обязательств перед инвесторами. При этом ведущие аналитики ожидают рост цен на золото в 2024-2025 годах. Конечно, цена на золото когда-то остановится. Но пока наблюдаются впечатляющие графики роста цен, как за полгода, так и за три последних года. Пессимистичные прогнозы цены на золото и содержание золота ниже плановых показателей уже учтены в нашей финансовой модели», – поясняет генеральный директор предприятия Гульбану Пазылхаирова.
Председатель правления АО SkyBridge Invest Шолпан Айнабаева отмечает, что облигации для финансирования проекта были выпущены еще в декабре 2023 года. И 75% из них, то есть на 1,5 млн долларов, уже выкуплены инвесторами в рамках тет-а-тет переговоров. Оставшуюся сумму привлекут в результате публичного размещения путем проведения специализированных торгов на KASE. Уже известна дата – 24 июля 2024 года.
«Приглашаем к участию всех потенциальных инвесторов, мы специально сегодня проводим день эмитента, чтобы дать время заинтересовавшимся инвесторам зачислить средства для участия в этих торгах. Процентная ставка по данному выпуску определена в 9%, но инвестиционная доходность может доходить и до 12%. И кроме того, хочется отметить наличие твердого контракта на покупку продукции завода. Мы должны понимать, что такая привлекательная доходность в валюте на достаточно короткий срок, который остался до погашения бумаги, – это около 2,5 года – делает инвестиции в данную бумагу очень интересным вложением», – подчеркивает председатель правления АО SkyBridge Invest Шолпан Айнабаева.
Еще раз напомним, что до публичного размещения ценных бумаг АО Altyn Samruk Qazaqstan осталась всего неделя.
«Мы прошли тернистый путь и проделали большую работу. Сегодня мы обращаемся к широкому кругу инвесторов, так как мы уверены в успехе нашего проекта и его финансовой стабильности. Мы выполнили все лицензионные требования, получили все разрешительные документы и готовы к запуску завода в сентябре этого года, то есть через 2 месяца у нас будет первая выручка. Мы уверены, что предлагаем качественные облигации», – говорит генеральный директор АО Altyn Samruk Qazaqstan Гульбану Пазылхаирова.
Справочно: сплав доре́ (от фр. doré — золотой, позолоченный) — золото-серебряный сплав, получаемый на золоторудных месторождениях и отправляемый на аффинажные заводы для последующей очистки. Аффинажные заводы принимают сплав доре, содержащий не менее 70% золота или серебра.
Изображение PublicDomainPictures с сайта Pixabay
Источник: inbusiness.kz
